Leasing pompe à chaleur : l’offre de l’État est-elle vraiment rentable ?

Le leasing pompe à chaleur de l’État, officiellement appelé offre intégrée, est ouvert depuis le 1er octobre 2026. Sur le papier, la promesse est forte : une pompe à chaleur air/eau posée chez vous, une mensualité qui ne dépasse pas votre facture de chauffage actuelle, et un équipement remboursé en trois ans. Le gouvernement parle d’une facture de chauffage divisée par deux. C’est tentant.

J’ai lu le dossier de presse officiel, la page du ministère de l’Économie et l’analyse de Que Choisir, puis j’ai refait le calcul avec les vrais rendements mesurés par l’ADEME. Voici ce que contient vraiment cette offre intégrée, pour qui elle est intéressante, et où sont les pièges.

Leasing pompe à chaleur : ce que l’État propose vraiment

L’offre intégrée pompe à chaleur regroupe dans un seul contrat tout ce qu’il faut pour remplacer une chaudière au gaz ou au fioul par une PAC air/eau. Le gouvernement l’a présentée le 30 septembre 2026 comme une mesure phare de son plan d’électrification, avec un objectif d’un million de pompes à chaleur installées en 2030.

Le mot leasing est trompeur. Comme le rappelle Que Choisir, vous êtes propriétaire de la pompe à chaleur dès la pose. Vous ne louez rien : vous remboursez le reste à charge par un crédit affecté, sur trois ans en général.

La règle qui change tout est celle de la mensualité. Le total à payer chaque mois après travaux (remboursement, électricité, entretien) doit être inférieur ou égal à votre dépense d’énergie avant travaux. Ce calcul se fait en conditions conventionnelles d’usage et de température, avec les prix de l’énergie à la signature ou la moyenne des prix passés.

Ce qui la distingue de MaPrimeRénov’ et des publicités PAC à 1 €

Avec MaPrimeRénov’ pour une pompe à chaleur, vous trouvez vous-même l’installateur, vous avancez les frais et vous montez le dossier. L’offre intégrée fait tout cela pour vous, mais son aide spéciale, d’après le ministère de l’Économie, n’est pas cumulable avec MaPrimeRénov’. Il faut donc choisir.

Les annonces de PAC à 1 € qui circulent sur internet ne sont pas ce dispositif. Seuls les six groupements listés plus bas portent l’offre de l’État.

Qui peut bénéficier du leasing social pompe à chaleur ?

Trois conditions sont cumulatives : être propriétaire, d’une maison individuelle, et avoir des revenus très modestes ou modestes au sens de l’Anah. Le dossier de presse donne un repère parlant : un couple avec un enfant qui gagne jusqu’à 3 260 € par mois à deux entre dans les clous.

Voici les plafonds de revenus 2026 publiés par France Rénov’ (revenu fiscal de référence du foyer) :

Pour un foyer plus grand, ajoutez 5 151 € (très modestes) ou 6 598 € (modestes) par personne hors Île-de-France. L’éligibilité se vérifie sur le site officiel Électrifions la France.

Ce que contient l’offre intégrée

Le cahier des charges fixé par l’État impose six éléments à chaque offre :

• une PAC air/eau fabriquée en France ou en Europe, dimensionnée après étude du logement et posée par des professionnels qualifiés ;
• une électricité à prix fixe pendant trois ans ;
• un contrat de maintenance d’au moins trois ans, entretien et pannes compris ;
• un pilotage qui fait tourner la PAC quand l’électricité est la moins chère, avec votre accord et dans la plage de confort que vous fixez ;
• le montage des aides et un financement mensualisé du reste à charge ;
• des contrôles sur site pour 70 % des installations.

Chaque offre doit aussi proposer au moins un modèle réversible, qui rafraîchit l’été quand le logement s’y prête. Et vous n’êtes pas obligé de prendre l’électricité proposée : vous pouvez garder ou changer de fournisseur sans toucher au financement ni à l’entretien.

Les six lauréats retenus par l’État

Ensemble, ils s’engagent à poser 55 000 pompes à chaleur. Une nouvelle vague de candidats est prévue au 1er janvier 2027 : la liste peut donc s’allonger.

Le leasing pompe à chaleur est-il rentable ? Le calcul honnête

Le gouvernement promet une facture de chauffage divisée par deux. J’ai refait le calcul. Avec les chiffres mesurés, pas ceux des fiches commerciales. Une pompe à chaleur air/eau ne rend pas 4 kWh de chaleur pour 1 kWh d’électricité : l’ADEME a mesuré un rendement réel moyen de 2,9 sur 90 installations, avec des écarts de 1,8 à 4,5 selon les maisons.

Prenons une maison chauffée au gaz qui consomme 13 000 kWh par an. Au prix repère d’octobre 2026 (0,1456 € le kWh chauffage, abonnement de 30,07 € par mois), sa facture de gaz atteint 2 254 € par an. Avec un rendement de chaudière de 82 % (hypothèse ADEME), elle reçoit environ 10 660 kWh de chaleur utile. Pour produire la même chaleur au tarif bleu (0,2001 € le kWh en base), la PAC consomme :

Ce calcul suppose que le gaz ne sert qu’au chauffage et que vous résiliez l’abonnement gaz. Il n’inclut ni l’entretien, ni une éventuelle hausse de la puissance de votre compteur électrique.

Côté investissement, une PAC air/eau coûte 13 000 à 15 000 € pose comprise pour une maison, selon l’Association française pour les pompes à chaleur citée par Que Choisir. Après une aide moyenne de 9 800 €, il reste 3 200 à 5 200 € à rembourser, soit environ 89 à 144 € par mois sur 36 mois, hors intérêts éventuels. Pour un ménage très modeste, un candidat interrogé par Que Choisir vise un reste à charge de 1 000 à 1 500 € seulement.

Les ordres de grandeur collent donc avec la règle officielle : remboursement en trois ans dans la plupart des cas, jamais plus de cinq ans. En climat doux, où l’on chauffe moins, la durée s’allonge. Pour comparer avec votre propre énergie, consultez le tableau des chiffres vérifiés et le prix d’une pompe à chaleur pour 100 m².

Les pièges à vérifier avant de signer

L’offre est sérieuse, mais elle ne dispense pas de lire le contrat. Voici les points qui méritent une vraie attention.

Un rendement qui dépend de la pose et de l’isolation

Aucune isolation préalable n’est exigée. Que Choisir le regrette : si la maison perd trop de chaleur, l’opérateur doit seulement vous orienter vers France Rénov’, et c’est lui qui juge si c’est nécessaire. Or une maison mal isolée pousse à acheter une PAC plus puissante, donc plus chère, et fait chuter le rendement réel vers 1,8. Exigez l’étude de dimensionnement par écrit.

Un crédit, pas une location

Vous signez un crédit affecté. Vérifiez sa durée (3 ans, 5 ans en option), le coût total et ce qui se passe si vous vendez la maison avant la fin du remboursement.

L’électricité et le pilotage

Le prix fixe sur trois ans protège des hausses, mais vous restez libre de refuser l’offre d’électricité et d’en changer à tout moment. Que Choisir surveille un projet de loi qui pourrait autoriser des frais de changement de fournisseur : gardez une trace écrite de ce point. Le pilotage, lui, ne peut fonctionner qu’avec votre accord et dans une plage de température que vous fixez.

Après trois ans

Le contrat d’entretien couvre au moins trois ans. Ensuite, l’entretien de la pompe à chaleur redevient à votre charge, comme celui d’une chaudière aujourd’hui. Prévoyez-le.

Le démarchage

Un dispositif de l’État attire toujours des imitateurs. Si quelqu’un vous appelle ou sonne chez vous au nom du leasing de l’État, vérifiez qu’il appartient à l’un des six groupements du tableau, et passez par le site Électrifions la France plutôt que par le démarcheur.

Leasing social, MaPrimeRénov’ ou achat classique : que choisir ?

L’offre intégrée convient bien si vous n’avez pas la trésorerie pour avancer les travaux, si votre chaudière gaz ou fioul arrive en fin de vie et si vous voulez un seul interlocuteur. Elle est moins évidente si votre maison est mal isolée : commencez alors par l’isolation, puis dimensionnez la PAC au plus juste.

Avec les aides classiques, Que Choisir estime qu’un ménage touchait déjà 6 000 à 10 000 € sur une PAC air/eau. MaPrimeRénov’ seule atteint 5 000 € pour les revenus très modestes et 4 000 € pour les modestes. Comparez donc l’aide de l’offre intégrée à ce que donnent MaPrimeRénov’ et les primes CEE réunies, en sachant que vous ne pouvez pas tout cumuler.

Enfin, ne confondez pas avec la pompe à chaleur hybride, qui garde une chaudière gaz en appoint : elle n’est pas concernée par cette offre, réservée aux PAC air/eau, et elle n’est plus aidée par MaPrimeRénov’ depuis le 1er septembre 2026. Pour estimer vos futurs kWh, voyez la consommation d’une pompe à chaleur.

Questions fréquentes sur le leasing pompe à chaleur

Sources : dossier de presse du gouvernement (30 septembre 2026), ministère de l’Économie (1er octobre 2026), barème France Rénov’ 2026, Que Choisir (21 et 30 septembre 2026), ADEME (performances réelles des pompes à chaleur, octobre 2025), prix repère du gaz et tarif bleu publiés par la CRE. Informations vérifiées le 5 octobre 2026.